MÓDULO 1. INTRODUCCIÓN A LA PLANIFICACIÓN FINANCIERA Y PRESUPUESTARIA

10 HORAS

** La planificación financiera es un proceso elemental en la gestión de cualquier empresa ya que permite estructurar, prever y controlar los recursos económicos disponibles para garantizar el cumplimiento de los objetivos organizacionales. En el caso específico de las Pequeñas y Medianas Empresas (PYMES), su importancia es aún mayor, dado que estas empresas suelen operar con recursos limitados, tienen menos acceso a la financiación y una estructura organizativa más reducida en comparación con las grandes empresas.

1.1. Conceptos fundamentales de la planificación presupuestaria:

1.1.1. Definición y objetivos de la planificación financiera.

1.1.2. Importancia de la planificación en la sostenibilidad empresarial.

1.1.3. Relación entre planificación financiera y gestión estratégica.

1.2. El presupuesto como herramienta de gestión:

1.2.1. Definición de presupuesto.

1.2.2. Beneficios y limitaciones del presupuesto.

1.2.3. Diferencias entre presupuesto y previsión financiera.

1.3. Ciclo de planificación financiera en una pyme:

1.3.1. Pasos clave en la planificación financiera:

1.3.1.1. Análisis y diagnóstico de la situación actual.

1.3.1.2. Formulación de estrategia y objetivos.

1.3.1.3. Plan de acción.

1.3.1.4. Seguimiento y control de la ejecución.

1.3.1.5. Ajuste y mejora continua.

1.3.2. Diferencias entre planificación a corto, medio, largo plazo.

1.3.3. Elementos clave de un plan financiero.

MÓDULO 2. ANÁLISIS FINANCIERO Y DIAGNÓSTICO ECONÓMICO

15 HORAS

** La planificación financiera y presupuestaria constituye una herramienta fundamental para la gestión de una pequeña y mediana empresa ya que permite anticipar necesidades de recursos, evaluar inversiones y diseñar estrategias de crecimiento basadas en datos concretos. Sin embargo, para que esta planificación sea efectiva, es imprescindible contar con un diagnóstico preciso de la situación financiera de la empresa. Aquí es donde entra en juego el análisis financiero, el cual se apoya en sus principales estados para evaluar la realidad económica y financiera del negocio.

2.1. Interpretación de los estados financieros:

2.1.1. Balance de Situación: estructura y análisis.

2.1.2. Cuenta de Resultados y su interpretación.

2.1.3. Análisis de Flujo de Efectivo (EFE).

2.2. Ratios financieras claves para la toma de decisiones:

2.2.1. Ratios operativas.

2.2.2. Ratios de rentabilidad y solvencia.

2.2.3. Ratios económico-financieros.

MÓDULO 3. GESTIÓN DE TESORERIA Y CASH FLOW

10 HORAS

** En el mundo de la pequeña y mediana empresa, el control del efectivo es, sin exagerar, una cuestión de supervivencia. A menudo se olvida que una cosa es ganar dinero en los estados contables y otra muy distinta es tener el dinero en caja cuando realmente se necesita. Con los recursos tan ajustados con los que suelen trabajar las pymes, y sin la facilidad de acceso al crédito que tienen las grandes compañías, resulta imprescindible llevar un control exhaustivo de la tesorería para anticiparse a posibles tensiones de caja, organizar pagos con criterio y tomar decisiones con mayor seguridad.

3.1. La importancia del cash flow en la pyme.

3.2. Diferencia entre beneficio y liquidez.

3.3. Del beneficio contable al flujo para el accionista: niveles de cash flow y su interpretación.

3.4. Relación entre rentabilidad y flujo de caja.

MÓDULO 4. ELABORACIÓN DEL PRESUPUESTO EMPRESARIAL

15 HORAS

** En la gestión de una pequeña y mediana empresa, la elaboración del presupuesto empresarial constituye una práctica fundamental para traducir los objetivos estratégicos en cifras concretas que permitan tomar decisiones con una base financiera.

4.1. Tipos de presupuestos en una pyme:

4.1.1. Presupuesto operativo.

4.1.2. Presupuesto financiero.

4.1.3. Presupuesto de inversiones.

4.2. Metodología para la elaboración del presupuesto:

4.2.1. Presupuesto incremental vs presupuesto base cero.

4.2.2. Presupuesto estático vs presupuesto flexible.

4.2.3. Estimaciones de ingresos y gastos.

4.3. Pilares operativos del presupuesto empresarial:

4.3.1. Identificación de ingresos y gastos.

4.3.2. Definición de objetivos y supuestos clave.

MÓDULO 5. FINANCIACIÓN Y ALTERNATIVAS DE INVERSIÓN

10 HORAS

5.1. Fuentes de financiación interna y externa:

5.1.1. Financiación propia vs financiación externa.

5.1.2. Préstamos bancarios y líneas de crédito:

5.1.2.1. Préstamo bancario.

5.1.2.2. Póliza de crédito.

5.1.2.3. Uso combinado de préstamos y líneas de crédito.

5.1.3. Capital riesgo, crowdfunding y otras opciones:

5.1.3.1. Capital riesgo y Business Angels.

5.1.3.2. Crowdfunding o financiación colaborativa.

5.1.3.3. Préstamos participativos.

5.1.3.4. Otras opciones: leasing, renting, factoring y confirming.

5.2. Evaluación de costes de financiación:

5.2.1. Tasa de interés y coste de capital.

5.2.2. Cálculo del coste de la financiación externa.

MÓDULO 6. CONTROL PRESUPUESTARIO Y ANÁLISIS DE DESVIACIONES

10 HORAS

** El control presupuestario no solo permite vigilar el cumplimiento de los objetivos económicos, sino que también constituye una herramienta para la toma de decisiones de la operativa del día a día.

6.1. Control y seguimiento del presupuesto:

6.1.1. Métodos de seguimiento presupuestario:

6.1.1.1. Comparación real vs presupuestado.

6.1.1.2. Seguimiento por departamentos.

6.1.1.3. Enfoque en partidas relevantes.

6.1.1.4. Rolling Forecast.

6.1.2. Herramientas de control de gestión integral:

6.1.2.1. Balanced Scorecard.

6.1.2.2. Dashboards operativos.

6.1.2.3. KPIs financieros y no financieros.

6.1.2.4. Benchmarking.

6.1.2.5. Análisis y gestión de riesgos.

6.2. Análisis de desviaciones y ajustes:

6.2.1. Identificación y análisis de desviaciones.

6.2.2. Acciones correctivas.

MÓDULO 7. CÓMO DECIDIR CUANDO TODO ES INCIERTO: TÉCNICAS DE ESCENARIOS Y SENSIBILIDAD

10 HORAS

** En todas las empresas grandes, medianas y pequeñas, los responsables deben tomar decisiones sin tener nunca la seguridad total de qué ocurrirá en el futuro. ¿Qué pasará con el mercado el próximo año? ¿Subirán los costes? ¿Tendremos más competencia? ¿Cómo afectará una nueva inversión a nuestros resultados? Estas son preguntas que surgen constantemente y que pocas veces tienen una única respuesta clara o segura. Saber tomar decisiones cuando todo es incierto es una de las competencias más valiosas que puede desarrollar un directivo o responsable de empresa. Cuanto mayor sea la incertidumbre, ya sea por cambios en la economía, nuevas normativas, evolución del mercado o factores inesperados, mayor es el riesgo de equivocarse si se decide de forma impulsiva o basada solo en intuiciones.

7.1. Análisis de escenarios y sensibilidad.

7.2. Simulación de escenarios financieros.

7.3. Toma de decisiones bajo incertidumbre:

7.3.1. Riesgo e incertidumbre.

7.3.2. Análisis de sensibilidad.

7.3.3. Árboles de decisión.

7.3.4. Matriz de decisiones con criterios cualitativos.

7.3.5. Criterios para decidir bajo incertidumbre:

7.3.5.1. Criterio conservador o pesimista (Maximin o Wald).

7.3.5.2. Criterio ambicioso u optimista (Maximax).

7.3.5.3. Criterio de Laplace.

7.3.5.4. Criterio de Hurwicz.

7.3.5.5. Criterio de minimax de arrepentimiento (Criterio de Savage).